¿Cuál es el rendimiento anual promedio del S&P 500?

El índice S&P 500 comenzó originalmente en 1926 como el “índice compuesto” integrado por solo 90 acciones. Según los registros históricos, el rendimiento anual promedio del S&P 500 desde su inicio en 1926 hasta 2018 es aproximadamente del 10% al 11%. El rendimiento anual promedio desde que se adoptaron 500 acciones en el índice entre 1957 y 2018 es de aproximadamente el 8%.

Conozcamos el rendimiento anual promedio del S&P 500

Breve historia del índice S&P 500

El índice Standard & Poors 500 (S&P 500) es una colección de acciones cuyo objetivo es reflejar las características generales de rentabilidad del mercado de valores en su conjunto. Las acciones que componen el S&P 500 se seleccionan por capitalización de mercado, liquidez e industria. Las empresas que se incluirán en el S&P son seleccionadas por el Comité del Índice S&P 500, que consiste en un grupo de analistas empleados por Standard & Poor’s.

El número de acciones en el S&P 500 se debe a que varias compañías dentro del índice tienen múltiples clases de acciones. Estos incluyen Google Inc., Discovery Communications Inc. y Berkshire Hathaway Inc.

El índice refleja principalmente el desempeño general de las acciones de gran capitalización. Los analistas consideran que el S&P 500 es un indicador económico líder tanto para el mercado de valores como para la economía estadounidense. Las 30 acciones que componen el Promedio Industrial Dow Jones se consideraban anteriormente el indicador de referencia principal para las acciones estadounidenses, pero el S&P 500, un grupo de acciones mucho más grande y diverso, lo ha suplantado en ese papel a lo largo del tiempo.

Es difícil para la mayoría de los inversores individuales invertir realmente en las acciones del S&P 500, ya que eso implicaría comprar 500 acciones individuales. Sin embargo, los inversores pueden reflejar fácilmente el rendimiento del índice invirtiendo en un fondo cotizado en bolsa del índice S&P 500. Dado que los ETF se recomiendan con frecuencia para inversores principiantes y con aversión al riesgo, el S&P 500 es una opción popular para muchos inversores que intentan capturar una selección diversificada del mercado.

Invertir en este tipo de activos requeriría un corredor de bolsa. Los corredores pueden tener diferentes precios, características e intenciones. Si bien algunos corredores pueden especializarse en operaciones más avanzadas, otros pueden estar más orientados a los principiantes.

Cómo afecta la inflación a las devoluciones del S&P 500

Uno de los mayores problemas para un inversionista que espera recrear regularmente ese rendimiento promedio del 10% es la inflación. Ajustado a la inflación, el rendimiento anual promedio histórico es solo de alrededor del 7%. Existe un problema adicional que plantea la cuestión de si ese promedio ajustado por inflación es exacto, ya que el ajuste se realiza utilizando las cifras de inflación del Índice de Precios al Consumidor (IPC), cuyas cifras, según algunos analistas, subestiman enormemente la verdadera tasa de inflación.

Cómo afecta la sincronización del mercado a las devoluciones del S&P 500

Otro factor importante en los retornos anuales para un inversionista en el S&P 500 es cuando elige ingresar al mercado. Los inversores que compran durante los mínimos del mercado y mantienen su inversión, o venden a los máximos del mercado, experimentarán mayores rendimientos que los inversores que compran durante los máximos del mercado, especialmente si luego venden durante las caídas.

Está claro que el momento de la compra de una acción juega un papel importante en su rentabilidad. Para aquellos que quieren evitar la oportunidad perdida de vender durante los mínimos del mercado, pero no quieren el riesgo de un comercio activo, el promedio del costo en dólares es una opción.

Devoluciones históricas del S&P 500

Los rendimientos nominales totales anuales (en porcentaje, incluidos los dividendos, pero sin tener en cuenta la inflación) del S&P 500 durante los últimos 50 años se muestran a continuación.

  • 2019 – 31.10
  • 2018 – -4.41
  • 2017 – 21.94
  • 2016 – 11.93
  • 2015 – 1.31
  • 2014 – 13.81
  • 2013 – 32.43
  • 2012 – 15.88
  • 2011 – 2.07
  • 2010 – 14.87
  • 2009 – 27.11
  • 2008 – -37.22
  • 2007 – 5.46
  • 2006 – 15.74
  • 2005 – 4.79
  • 2004 – 10.82
  • 2003 – 28.72
  • 2002 – -22.27
  • 2001 – -11.98
  • 2000 – -9.11
  • 1999 – 21.11
  • 1998 – 28.73
  • 1997 – 33.67
  • 1996 – 23.06
  • 1995 – 38.02
  • 1994 – 1.19
  • 1993 – 10.17
  • 1992 – 7.60
  • 1991 – 30.95
  • 1990 – -3.42
  • 1989 – 32.00
  • 1988 – 16.64
  • 1987 – 5.69
  • 1986 – 19.06
  • 1985 – 32.24
  • 1984 – 5.96
  • 1983 – 23.13
  • 1982 – 21.22
  • 1981 – -5.33
  • 1980 – 32.76
  • 1979 – 18.69
  • 1978 – 6.41
  • 1977 – -7.78
  • 1976 – 24.20
  • 1975 – 38.46
  • 1974 – -26.95
  • 1973 – -15.03
  • 1972 – 19.15
  • 1971 – 14.54
  • 1970 – 3.60